Rasti

Pradžia > Privatiems klientams > Investavimas ir taupymas > Susietos obligacijos > Anksčiau platinome > Susieta obligacija „JAV nekilnojamas turtas“

Susieta obligacija „JAV nekilnojamas turtas“

Basic ir Extra

Pigus doleris ir krentančios nekilnojamo turto kainos jau pritraukia nemažai užsienio investuotojų į JAV nekilnojamo turto rinką. Dėl JAV būsto krizės nekilnojamo turto kainos krito apie 30%. Esminis faktorius, lemiantis būsto rinkos tendencijas, yra JAV ūkio plėtra. JAV ūkis šiemet lėtės, gal net puls į recesiją. Tačiau su JAV Vyriausybės ir Federalinių rezervų banko pastangomis ūkis, tikėtina, ims atsigauti antroje metų pusėje. FED palūkanų normų mažinimas turėtų paskatinti paklausą būsto paskoloms ir investicinę veiklą, o tai, tikėtina, padės atsigauti ir nekilnojamojo turto rinkai. Ilgesniu laikotarpiu istoriškai pigus doleris irgi turėtų imti brangti vos pasirodžius pirmiems JAV ūkio atsigavimo ženklams.

Investuodami į Nordea banko susietą obligaciją „JAV nekilnojamas turtas“ Jūs galite pasinaudoti laukiamo JAV būsto rinkos atsigavimo ir dolerio stiprėjimo galimybėmis neprarasdami savo investuoto kapitalo. Jeigu nekilnojamo turto kainos kils, Jūsų investicijos vertė išaugs. Jei tęsis kritimas, Jūs atgausite savo pradinį investuotą kapitalą suėjus terminui. Be tendencijų JAV nekilnojamo turto rinkoje, šios susietos obligacijos vertę nulems ir JAV dolerio kurso kryptis euro atžvilgiu. Dolerio stiprėjimas padidintų investicijos grąžą. Geriausiu atveju investuotojui JAV nekilnojamo turto kainos atsigaus, ir doleris ims stiprėti. Valiutos kursas turės reikšmės tik tuo atveju, jei nekilnojamojo turto kainos viršys pradinį kainų lygį atėjus išpirkimo terminui. Jei kainos kristų, investuotojas atgaus investuotą kapitalą eurais.

Susieta obligacija turi dvi alternatyvas: Basic ir Extra. Basic, kuris tinka apdairesniam investuotojui, grąža suėjus terminui bus lygi 70% nuo JAV nekilnojamojo turto bendrovių akcijų indekso prieaugio. Extra obligacija tinka investuotojams, toleruojantiems aukštesnę riziką ir siekiantiems didesnės grąžos. Extra investicijos grąža sudaro 120% nuo minėto indekso prieaugio. Kai indeksas krenta ar lieka nepakitęs, investuotojas neuždirba prieaugio ir pasirinkęs Extra obligacijas praranda sumą virš nominalios investuotos sumos (t.y., 10% Extra obligacijos atveju).

Investavimo laikotarpis (trukmė) – maždaug penkeri metai, ir nepaisant neigiamų indekso pokyčių pradinio investicija grąžinama suėjus terminui. Susieta obligacija taip pat gali būti parduota iki susietos obligacijos galiojimo pabaigos, ir šiuo atveju atpirkimo kaina (kaina – lygi tos dienos rinkos kainai) gali būti žemesnė arba aukštesnė už pradinę investuotą sumą, priklausomai nuo indekso pokyčių ir rinkos tendencijų tuo metu.

Indeksas

iShares Dow Jones U.S. Real Estate Index Fund yra svertinis indeksas, kurį sudaro JAV nekilnojamo turto sektoriaus bendrovių akcijos. Indeksas atspindi JAV nekilnojamo turto bendrovių akcijų kursų pokyčius. Tarp šių bendrovių yra holdingo, vystymo bendrovių ir nekilnojamo turto fondų (Real Estate Investment Trusts (REIT)). Įmonės priklauso gyvenamojo būsto, komercinės ir pramoninės paskirties nekilnojamo turto sektoriams. 2008 metų kovą į indeksą buvo įtraukta 81 bendrovė. Indekso sudėtis keičiasi kas ketvirtį. Papildomą informaciją galite rasti: www.ishares.com.

JAV akcijų ir nekilnojamo turto rinkos indeksai 2000 Kovas - 2008 Kovas (CaseShiller Composite-20 indekso pokyčiai 2000 Birželis – 2008 Sausis)
(Pradinė indekso reikšmė - 100)

The CaseShiller Composite-20 indeksas atspindi gyvenamojo būsto kainų pokyčius dvidešimtyje didžiausių metropolinių zonų JAV. The S&P 500 atspindi 500 didžiausių JAV bendrovių akcijų kainų pokyčius.

Pastaba

Pateikti duomenys yra informacinio pobūdžio ir negali būti interpretuojami kaip asmeninė ar bendro pobūdžio rekomendacija, nurodymas ar kvietimas pirkti ar parduoti vertybinius popierius ir negali būti jokio vėliau sudaryto sandorio pagrindas.

Būtinai pasikonsultuokite su banko konsultantais prieš priimdami sprendimą investuoti į šias susietas obligacijas. Kartu jūs išsiaiškinsite visas jų savybes ir įvertinsite galimus rizikos veiksnius, kurie gali atsirasti investuojant į susietas obligacijas.

Daugiau apie galimas rizikas susijusias su investicijomis į susietas obligacijas galite paskaityti susietų obligacijų emisijos prospekte.

Prieš priimdami sprendimą investuoti į šias susietas obligacijas, turite susipažinti su šių susietų obligacijų emisijos prospektu ir rizikos veiksniais bei patys ar padedami konsultantų įvertinti, ar Jūs galite prisiimti šią riziką, bei ar investicija yra Jums tinkama atsižvelgiant į Jūsų investavimo tikslus, žinias ir finansinę būklę.